הבנת ציות פיננסי
מהי תאימות פיננסית?
ציות פיננסי כולל את החוקים, התקנות והכללים החלים על חברות ועסקים המציעים שירותים פיננסיים. לדוגמה, Payset הוא מוסדר על ידי ה-FCA, הגוף הרגולטורי שמעניק הרשאות ומאשר ל-EMIs בבריטניה. בהרחבה, תאימות כוללת גם יוזמות אכיפה מצד הרגולטורים ומאמצי תאימות מתוך החברות עצמן.
מדוע ציות פיננסי חשוב?
ציות פיננסי חשוב מכיוון שהוא שומר על בטיחות הלקוחות והצרכנים. תקנות מופעלות לעתים קרובות כדי שהצרכנים יוכלו לקבל שירותים מאובטחים ומהימנים.
לדוגמה, תקנות עשויות להבטיח שמשתמשים יוכלו לגשת לכספם אם חברה נכשלת. תקנות יכולות להבטיח שחומרי פרסום ושיווק אינם מטעים. המפקחים יכולים אף לנקוט צעדים כדי לסגור חברות הונאה או מסוכנות.
תקנות אחרות משפיעות בעיקר על החברות עצמן. ציות לתקנות פיננסיות יכול להבטיח שחברה תמנע ניגוד עניינים, תעסיק עובדים כראוי, ותשמור על יחסי לקוח-יועץ מתאימים. תקנות KYC/AML יכולות לסייע לחברות להימנע מהשתתפות או סיוע בעסקאות בלתי חוקיות. תקנות עשויות גם להבטיח שחברה תשמור על רישומים נאותים ותשלם מיסים במלואם.
מי מפקח על ציות פיננסי?
ברוב תחומי השיפוט פועלות סוכנויות מקומיות האחראיות על תאימות ורגולציה פיננסית. לעיתים קרובות, סוכנויות אלו פועלות ברמה הלאומית. לדוגמה, בריטניה נשענת על הרשות להתנהלות פיננסית וה-Prudential Regulation Authority (PRA).
לעיתים, גופי הפיקוח פועלים בשיתוף עם מספר מדינות. 27 מדינות החברות באיחוד האירופי כפופות לתקנות ולתקנים שנקבעו על ידי הבנק המרכזי האירופי (הבנק המרכזי האירופי) והרשות הבנקאית האירופית (EBA), וכן הרשויות הפיננסיות המקומיות שלהן.
בארצות הברית, גופי הפיקוח פועלים הן ברמה המדינתית והן ברמה הפדרלית. הבנק הפדרלי של ארה"ב, נציבות הסחר בחוזים עתידיים על סחורות (CFTC), נציבות ניירות ערך (SEC) ומשרד האוצר האמריקאי נמנים עם הגופים האחראים לקביעת או לאכיפת כללים פיננסיים ברמה הלאומית. בחלק מהמדינות פועלים רגולטורים משמעותיים ברמה המדינתית, כגון ניו יורק ומחלקת השירותים הפיננסיים שלה.
בין אם הרשות האחראית היא זו או אחרת בכל מקרה נתון, על חברות מוטלת החובה החוקית לעמוד בתקנות. לעתים קרובות, חברות מעסיקות יועץ משפטי או יועץ משפטי ראשי המופקד על תפקיד זה — המכונה בדרך כלל ממונה על ציות, מנהל משפטי ראשי או יועץ משפטי ראשי. יחד עם הרגולטורים, החברות עצמן נושאות באחריות ישירה לציות פיננסי.
פרקטיקות תקינות פיננסיות חיוביות
אם אתם מנהלים חברה, עליכם לנקוט בכמה אמצעי ציות:
- לציית ל- אימות לקוח/מאבק בהלבנת הון כללים: על מנת למנוע עסקאות בלתי חוקיות ועסקאות הקשורות להונאה, רוב הממשלות מחייבות חברות פיננסיות לזהות את לקוחותיהן ולפקח על עסקאות חשודות. על החברה שלכם לאסוף את המידע הדרוש מהלקוחות ולדווח על העסקאות כנדרש.
- לשים דגש על לקוחות: תקנות רבות נועדו לטובת הלקוחות. עמידה בכללי הביטוח וההגנה, כמו גם בתקנות למניעת הונאה, תסייע ללקוחות להפקיד את נכסיהם בידי החברה שלכם.
- לציית לכללי הפרטיות: במקומות מסוימים, כגון האיחוד האירופי, קיימים כללים כגון ה-GDPR הקובעות כללים בנוגע לפרטיות נתוני המשתמשים. כללים אלה עשויים לחרוג מהגנה על אבטחת המידע ופרטיותו של המשתמש. הם עשויים גם לקבוע היכן תוכל להציע את שירותיך, ולכן עליך לשקול את כללי הפרטיות בזהירות.
- שימו לב לתקנות הפינטק: העסקאות המקוונות והדיגיטליות צומחות בקצב מהיר, ועל הרגולציה להתאים את עצמה לקצב ההתקדמות הטכנולוגית. על חברות להיות מודעות לתקנות החדשות הנוגעות לעסקאות דיגיטליות, עסקאות בכרטיסי אשראי, עסקאות בין עמיתים (P2P), שירותי השקעה קמעונאיים, מטבעות יציבים ומטבעות קריפטוגרפיים.
- הסתמכו על מומחים בתחום הציות: גם אם הדבר אינו נדרש על פי חוק, על החברה שלכם לשכור את שירותיו של יועץ משפטי או יועץ משפטי ראשי, או להיעזר בשירותיה של חברת ייעוץ חיצונית המתמחה בתחום הציות.
- לבצע הערכות וביקורות: חברות יכולות לשכור את שירותיהן של חברות חיצוניות לביצוע ביקורות והערכות. אם החברה שלכם פועלת מול הציבור, תוכלו לבחור לפרסם חלק מהמידע הזה בדוחות תקופתיים, לשם שקיפות.
- שמור תיעוד: ניהול רישומים מסודרים הוא הכרחי כדי להוכיח שהעסק שלך עומד בתקנות, מדווח כראוי על מסים ומתנהל כראוי מבחינה תפעולית.
- הכשרת עובדים: עליכם להדריך את העובדים בנושא ציות לתקנות, גם אם הדבר אינו נכלל בתפקידם העיקרי. פעולה זו עשויה למנוע בעיות ציות בעתיד.
סיכונים משפטיים ורגולטוריים
סיכונים משפטיים ורגולטוריים הם איומים המאיימים מטבעם על מעמדה של חברה, העלולים לנבוע מאי-עמידה בכללים שנקבעו על ידי הרשויות המוסמכות, ועלולים להוביל להפסדים ולנזקים.
בדרך כלל, הפרות של תקנות ציות גורמות להפסדים כספיים בדמות קנסות, עונשים והסכמי פשרה משפטיים. עם זאת, עבירות עלולות להוביל גם לצווי מניעה המונעים מחברה לעסוק בפעילויות מסוימות או אף מונעים ממנה לפעול לחלוטין. במקרים חמורים, מנהלים הקשורים לחברה המפרה עלולים לעמוד בפני אישומים פליליים ועונשים אישיים.
לא כל הסיכונים המשפטיים קשורים לתקנות. סיכונים משפטיים עשויים להתייחס גם לסכסוכים חוזיים או למחלוקות אחרות שניתן לפתור באמצעות בוררות וגישור במקום תביעות משפטיות.
סיכון רגולטורי לעומת סיכון תאימות
ניתן לחלק את הסיכונים הנובעים מהרגולציה באופן הבא:
סיכון רגולטורי
סיכון רגולטורי הוא הסיכון ששינוי בחוקים ובתקנות ישפיע באופן מהותי על החברה. אף על פי שחברות נדרשות להסתגל לחוקים המשתנים, סיכון מסוג זה נגרם בחלקו על ידי ממשלות ורגולטורים העלולים להנהיג כללים שקשה לעמוד בהם.
בדרך כלל, אי-עמידה בדרישות גורמת להפסדים כספיים ולנזקים בדמות קנסות, עונשים והסכמי פשרה משפטיים.
סיכון ציות
סיכון תאימות מתייחס לפגיעה במוניטין, להפסדים ולקנסות הנובעים מאי-עמידתה של החברה בתקנות הקיימות. לעתים, סוגיות אלה אינן קשורות בהכרח לתקנות: חברה עשויה שלא לעמוד בתקני התעשייה או שלא לעמוד בהתחייבויותיה כלפי לקוחותיה, ובכל מקרה היא עלולה לשאת בתוצאות של מחדלים אלה.
תאימות פיננסית בעסקים בינלאומיים
חשוב להקפיד לא רק על התקנות המקומיות, אלא גם על התקנות הבינלאומיות, בהנחה שהחברה שלכם מתכוונת לעסוק בפעילות בינלאומית.
למרות שאין רשות בינלאומית לתקנים פיננסיים, על החברה שלך לעמוד בכללים המקומיים בכל מדינה ובכל תחום שיפוט שבו היא פועלת. אם הדבר אינו אפשרי, על החברה שלך להגביל או לצמצם את שירותיה במדינות או בתחומי השיפוט הללו באופן מוחלט.
למרות שלכל מדינה יש חוקים ותקנות משלה, חוקים אלה דומים לעתים קרובות במובן הרחב. במדינות רבות קיימים כללים הנוגעים לדיווחי KYC/AML, דיווחי מס, דיווח פיננסי וחשבונאות, נהלי העסקה ותאימות מסחרית.
ישנם כללים שנועדו לחול באופן נרחב, גם אם אינם אוניברסליים במלוא מובן המילה. חוקי הגנת המידע של ה-GDPR של האיחוד האירופי חלים על כל חברה בעולם המטפלת בנתוני לקוחות הממוקמים באיחוד האירופי. מספר חברות כרטיסי אשראי מובילות יצרו גם תקן אבטחה לכרטיסי תשלום המכונה PCI DSS, דבר שהוא כמעט חובה בכל שירותי הכרטיסים.
היתרונות של עמידה בדרישות הרגולטוריות בתחום הפיננסי
עמידה בדרישות הפיננסיות יכולה להועיל לחברה שלכם בדרכים רבות. להלן כמה דרכים שבהן החברה שלכם יכולה לצמוח באמצעות הקפדה על סטנדרטים מקובלים.
מוניטין חיובי
דוחות ענפיים ואתרי דירוג מעריכים ומדרגים חברות באופן שוטף על סמך מספר גורמים, בהם עמידתן בתקנות. הקפדה על עמידה נאותה בתקנות עשויה לסייע לחברה שלכם לבסס מעמד איתן בענף הפיננסי. מוניטין חיובי עשוי גם להקל את חומרת הצעדים שיינקטו הרשויות במקרה שהחברה שלכם תפר תקנה כלשהי.
אמינות מוגברת
על ידי עמידה בתקנות, החברה שלכם תזכה לאמינות, דבר שיסייע לאנשים מחוץ לארגון שלכם להאמין בהצהרותיכם ובדוחות הציבוריים שלכם. רמת אמון זו חיונית כדי למשוך לקוחות, ליצור שותפויות, לשמור על מעמדכם בענף, ולתמוך באופן ישיר ביושרה ובאמינות של ענף השירותים הפיננסיים בכללותו.
בטיחות הלקוחות
תקנות נועדו לרוב להבטיח את שלומם של הלקוחות, ועמידה בהן מבטיחה שלקוחות יוכלו לגשת לכספם במקרה של פשיטת רגל של החברה או משבר ענפי. תקנות בתחום הביטוח וההגנה נועדו במיוחד להגן על גישת הלקוחות לכספם, בעוד שתקנות אחרות תורמות להגנה על פרטיותם וביטחונם של הלקוחות.
שיטות עבודה קבועות
עמידה בדרישות הפיננסיות יכולה לסייע לחברה שלכם לספק מוצרים ושירותים יציבים ואמינים יותר. הדבר יסייע לחברה להימנע מסיכונים ומפשיטת רגל אפשרית, וכן יסייע ללקוחות פוטנציאליים להימנע מהפסדים הנובעים מהשקעות ושירותים.
שוק תחרותי
אמנם יש צורך בעמידה בדרישות הרגולטוריות ברמה מסוימת, אך חברות פיננסיות גם מתחרות ביניהן על מתן השירותים הטובים ביותר והעומדים בדרישות הרגולטוריות במידה הרבה ביותר. לפיכך, על החברה שלכם לא להסתפק במינימום הנדרש, אלא לשאוף לספק ללקוחות שירותים העומדים בדרישות הרגולטוריות ברמה הגבוהה ביותר.
מַסְקָנָה
תאימות פיננסית היא תחום רחב המשפיע על תחומי פעילות עסקיים רבים. אף על פי שתאימות היא לרוב חובה, חשוב לתת עדיפות לעמידה בחוקים ובתקנות מסוימים כדי להבטיח שהחברה שלך פועלת באופן חוקי ותקין.
ברגע שהחברה שלכם עומדת בדרישות הרגולטוריות ברמה המקומית, כדאי לשקול התרחבות לשווקים חדשים באמצעות עמידה בתקנות ובתקנים נוספים וזרים. חשוב לבחון כיצד התקנות תורמות לחברה וללקוחות שלכם, היכן ומתי הן חלות, וכיצד הן יכולות להועיל לעסק שלכם.
משאבים נוספים
כדי לעמוד בתקנות הבינלאומיות, חשוב לדעת כיצד לאתר ולפנות לסוכנויות ולארגונים ממשלתיים שונים.
למידע נוסף על ציות לתקנות פיננסיות בבריטניה, בקרו באתר:
- הרשות להתנהלות פיננסית (FCA) אֲתַר אִינטֶרנֶט
- של בנק אנגליה הרשות לפיקוח על חברות ביטוח אתר
- ממשלת בריטניה דפי ציות לתקנות המס
למידע נוסף באיחוד האירופי, בקרו באתר:
- הנציבות האירופית רגולציה ופיקוח פיננסיים דפים
- אותה ארגון רגולציה בנקאית דפים
- ה הבנק המרכזי האירופי (ECB) אֲתַר אִינטֶרנֶט
- האתר של ה-GDPR, חוק הגנת המידע של האיחוד האירופי
למידע נוסף בארצות הברית, בקרו באתר:
- הרשות לרגולציה של ענף הפיננסים (FINRA)), ארגון המפוקח על ידי עצמו העוסק בפיקוח פיננסי בארצות הברית
- ה משרד האוצר של ארצות הברית והמשרד לפיקוח על נכסים זרים (OFAC) שלה, האחראים על סנקציות והגבלות בינלאומיות על פעילות פיננסית
- המועצה ליחסי חוץ’ קובץ רקע, המפרט מספר גופים פיננסיים בארצות הברית, בהם ה-SEC, ה-CFTC, הבנק הפדרלי ועוד
- המחלקה לשירותים פיננסיים של ניו יורק (NYDFS)
